Les piliers de transformation de la fonction ALM de demain
Afin de faire face à ces nouveaux défis et de répondre à ces enjeux clés, Sia Partners identifie trois grands piliers de transformation. Dans un premier temps, l’industrialisation et l’optimisation de la fonction ALM doivent permettre de recentrer l’activité sur le pilotage financier et sur l’analyse plus poussée des indicateurs produits. Par exemple, au vu des délais de plus en plus contraints, certaines tâches chronophages à faible valeur ajoutée pourraient être automatisées à l’aide des nouvelles technologies (RPA, machine learning…). Cela permettrait aux équipes de se consacrer à des tâches à plus forte valeur ajoutée. Une autre piste pouvant être envisagée est, dans la continuité de la convergence des filières Risques et Finance, le transfert de certaines tâches de production transverses à l’ensemble des usages vers des équipes dédiées (potentiellement externes à l’établissement financier) offrant ainsi de fortes synergies opérationnelles. Par ailleurs, la transformation et l’intégration accrues des enjeux Risques et Finance, aussi bien dans le partage des données, des modèles ou des pratiques et processus, représentent des leviers importants pour faire évoluer la fonction ALM. L’actualisation et le recalibrage dynamique des modèles, les études d’impacts croisés (ex : impacts ALM de la nouvelle définition du défaut) ou encore la mise en place d’un processus de certification des données transverses à l’ensemble de ses usages (finance, risques, conformité…) sont autant de pistes de transformation à explorer. Enfin, l’exploitation des nouvelles technologies et la déclinaison opérationnelle de solutions innovantes devraient s’accélérer et permettre de repenser fondamentalement la fonction ALM dans son ensemble. Ainsi, au vu des enjeux métier, organisationnels et technologiques, pour construire leur filière de gestion actif-passif de demain, les établissements financiers seront amenés à (re)positionner la fonction ALM au cœur du pilotage financier et stratégique. Les responsables ALM de demain seront des ingénieurs financiers capables de proposer et de suivre l’exécution de différentes stratégies de couverture ou de refinancement, et ce de manière plus fréquente, plus rapide et plus fiable.